Mula Enero hanggang Nobyembre 2021, ang bagong naka-install na photovoltaic na kapasidad sa China ay 34.8GW, isang taon-sa-taon na pagtaas ng 34.5%.Isinasaalang-alang na halos kalahati ng naka-install na kapasidad sa 2020 ay magaganap sa Disyembre, ang rate ng paglago para sa buong taon ng 2021 ay magiging mas mababa kaysa sa inaasahan sa merkado.Ibinaba ng China Photovoltaic Industry Association ang taunang pagtataya ng kapasidad na naka-install sa pamamagitan ng 10GW hanggang 45-55GW.
Matapos maiharap ang carbon peak noong 2030 at ang layunin ng carbon neutrality noong 2060, lahat ng antas ng pamumuhay ay karaniwang naniniwala na ang industriya ng photovoltaic ay maghahatid sa isang makasaysayang golden development cycle, ngunit ang pagtaas ng presyo sa buong 2021 ay lumikha ng isang matinding industriyal na kapaligiran.
Mula sa itaas hanggang sa ibaba, ang kadena ng industriya ng photovoltaic ay halos nahahati sa apat na mga link sa pagmamanupaktura: mga materyales ng silikon, mga wafer ng silikon, mga cell at module, kasama ang pagbuo ng power station, sa kabuuan na limang mga link.
Pagkatapos ng simula ng 2021, tataas ang presyo ng mga silicon wafers, cell conduction, superimposed glass, EVA film, backplane, frame at iba pang auxiliary materials.Ang presyo ng module ay itinulak pabalik sa 2 yuan/W tatlong taon na ang nakalipas noong taon, at magiging 1.57 ito sa 2020. Yuan/W.Sa nakalipas na dekada o higit pa, ang mga presyo ng component ay karaniwang sumunod sa unilateral downward logic, at ang pagbaligtad ng presyo noong 2021 ay napigilan ang pagpayag na mag-install ng mga downstream na istasyon ng kuryente.
Sa hinaharap, ang hindi pantay na pag-unlad ng iba't ibang mga link sa photovoltaic industry chain ay magpapatuloy.Ang pagtiyak sa seguridad ng supply chain ay isang mahalagang isyu para sa lahat ng kumpanya.Ang pagbabagu-bago ng presyo ay lubos na makakabawas sa rate ng pagsunod at makakasira sa reputasyon ng industriya.
Batay sa pababang mga inaasahan ng presyo ng chain ng industriya at sa malaking reserbang domestic na proyekto, hinuhulaan ng Photovoltaic Industry Association na ang bagong naka-install na photovoltaic na kapasidad sa 2022 ay malamang na lumampas sa 75GW.Kabilang sa mga ito, unti-unting nahuhubog ang ibinahagi na klimang photovoltaic, at nagsisimula nang mahubog ang merkado.
Pinasigla ng dual-carbon na mga layunin, ang kapital ay nag-aagawan upang madagdagan ang mga photovoltaics, nagsimula ang isang bagong yugto ng pagpapalawak ng kapasidad, umiiral pa rin ang labis na istruktura at mga imbalances, at maaaring tumindi pa.Sa ilalim ng labanan sa pagitan ng bago at lumang mga manlalaro, ang istraktura ng industriya ay hindi maiiwasan.
1、Mayroon pa ring magandang taon para sa mga materyales ng silikon
Sa ilalim ng pagtaas ng presyo sa 2021, ang apat na pangunahing link ng pagmamanupaktura ng photovoltaic ay magiging hindi pantay.
Mula Enero hanggang Setyembre, tumaas ng 165%, 62.6%, 20%, at 10.8% ang presyo ng mga silicon na materyales, mga wafer ng silicon, solar cell, at 10.8%, ayon sa pagkakabanggit.Ang pagtaas ng presyo ay dahil sa mataas na supply ng mga silicon na materyales at mataas na kakulangan sa presyo.Ang mataas na puro silicon wafer kumpanya ay umani din ng mga dibidendo sa unang kalahati ng taon.Sa ikalawang kalahati ng taon, lumiit ang mga kita dahil sa pagpapalabas ng bagong kapasidad sa produksyon at pagkaubos ng mga imbentaryo na may mababang halaga;ang kakayahang ipasa ang mga gastos sa baterya at module ay nagtatapos.
Sa pagbubukas ng isang bagong round ng kumpetisyon sa kapasidad, magbabago ang pamamahagi ng kita sa panig ng pagmamanupaktura sa 2022: Patuloy na kumikita ang mga materyales ng Silicon, matindi ang kumpetisyon ng silicon wafer, at inaasahang maibabalik ang kita sa baterya at module.
Sa susunod na taon, ang kabuuang supply at demand ng mga materyales na silikon ay mananatiling mahigpit na balanse, at ang sentro ng presyo ay bababa, ngunit ang link na ito ay mananatili pa rin ng mas mataas na kita.Noong 2021, ang kabuuang suplay ng humigit-kumulang 580,000 tonelada ng mga materyales na silikon ay karaniwang tumutugma sa pangangailangan para sa mga terminal installation;gayunpaman, kumpara sa silicon wafer end na may kapasidad na produksyon na higit sa 300 GW, ito ay kulang sa supply, na humahantong sa hindi pangkaraniwang bagay ng pagmamadali, pag-iimbak, at pagtaas ng mga presyo sa merkado.
Bagama't ang mataas na kita ng mga materyales na silikon noong 2021 ay humantong sa pagpapalawak ng produksyon, dahil sa mataas na mga hadlang sa pagpasok at mahabang yugto ng pagpapalawak ng produksyon, ang agwat sa kapasidad ng produksyon sa mga silicon na wafer sa susunod na taon ay magiging halata pa rin.
Sa katapusan ng 2022, ang kapasidad ng produksyon ng domestic polysilicon ay magiging 850,000 tonelada/taon.Kung isasaalang-alang ang kapasidad ng produksyon sa ibang bansa, matutugunan nito ang naka-install na demand na 230GW.Sa katapusan ng 2022, tanging ang Top5 na mga kumpanya ng silicon wafer ang magdaragdag ng humigit-kumulang 100GW ng bagong kapasidad, at ang kabuuang kapasidad ng mga silicon na wafer ay magiging malapit sa 500GW.
Isinasaalang-alang ang mga hindi tiyak na salik tulad ng bilis ng pagpapalabas ng kapasidad, dalawahang mga indicator ng kontrol sa pagkonsumo ng enerhiya, at mga overhaul, ang bagong kapasidad sa produksyon ng silicon ay magiging limitado sa unang kalahati ng 2022, na ipapatong sa mahigpit na downstream na demand, at mahigpit na balanseng supply at demand.Ang mga tensyon sa suplay sa ikalawang kalahati ng taon ay epektibong maiibsan.
Sa mga tuntunin ng mga presyo ng materyal na silikon, ang unang kalahati ng 2022 ay patuloy na bababa, at ang pagbaba ay maaaring bumilis sa ikalawang kalahati ng taon.Ang taunang presyo ay maaaring 150,000-200,000 yuan/ton.
Bagama't ang presyong ito ay bumagsak mula 2021, ito ay nasa isang ganap na mataas sa kasaysayan, at ang kapasidad ng paggamit ng rate at kakayahang kumita ng mga nangungunang tagagawa ay patuloy na mananatiling mataas.
Dahil sa mga presyo, halos lahat ng nangungunang domestic silicon na materyales ay naglabas na ng mga plano para palawakin ang kanilang produksyon.Sa pangkalahatan, ang ikot ng produksyon ng isang proyekto ng materyal na silikon ay humigit-kumulang 18 buwan, ang rate ng paglabas ng kapasidad ng produksyon ay mabagal, ang flexibility ng kapasidad ng produksyon ay maliit din, at ang mga gastos sa pagsisimula at pag-shutdown ay mataas.Kapag nagsimula nang mag-adjust ang terminal, mahuhulog sa passive state ang link ng materyal na silikon.
Ang panandaliang supply ng mga materyales na silikon ay patuloy na mahigpit, at ang kapasidad ng produksyon ay patuloy na ilalabas sa susunod na 2-3 taon, at ang supply ay maaaring lumampas sa demand sa katamtaman at mahabang panahon.
Sa kasalukuyan, ang nakaplanong kapasidad ng produksyon na inihayag ng mga kumpanya ng silikon ay lumampas sa 3 milyong tonelada, na maaaring matugunan ang naka-install na demand na 1,200GW.Isinasaalang-alang ang malaking kapasidad na nasa ilalim ng konstruksiyon, ang magagandang araw para sa mga kumpanya ng silikon ay malamang na 2022 lamang.
2、Ang panahon ng mga high-profit na silicon wafer ay tapos na
Sa 2022, matitikman ng silicon wafer segment ang mapait na bunga ng labis na pagpapalawak ng kapasidad ng produksyon at magiging pinakamakumpitensyang segment.Ang mga kita at konsentrasyon sa industriya ay bababa, at ito ay magpaalam sa limang taong mataas na kita na panahon.
Pinasigla ng dual-carbon na mga layunin, ang high-profit, low-threshold na bahagi ng silicon wafer ay mas pinapaboran ng kapital.Ang labis na kita ay unti-unting nawawala sa pagpapalawak ng kapasidad ng produksyon, at ang pagtaas ng presyo ng mga materyales ng silikon ay nagpapabilis sa pagguho ng mga kita ng silicon wafer.Sa ikalawang kalahati ng 2022, sa paglabas ng bagong kapasidad sa produksyon ng materyal na silikon, malamang na magaganap ang digmaan sa presyo sa dulo ng silicon wafer.Sa oras na iyon, ang mga kita ay mapipiga nang husto, at ang ilan sa ikalawa at ikatlong linyang kapasidad ng produksyon ay maaaring mag-withdraw mula sa merkado.
Sa pamamagitan ng callback ng upstream na silicon na materyal at mga presyo ng wafer, at ang suporta ng malakas na downstream na demand para sa naka-install na kapasidad, ang kakayahang kumita ng mga solar cell at mga bahagi sa 2022 ay aayusin, at hindi na kailangang magdusa mula sa splintering.
3、Ang pagmamanupaktura ng photovoltaic ay bubuo ng bagong mapagkumpitensyang tanawin
Ayon sa hinuha sa itaas, ang pinakamasakit na bahagi ng photovoltaic industry chain noong 2022 ay ang matinding surplus ng mga silicon wafer, kung saan ang mga dalubhasang tagagawa ng silicon wafer ay ang pinaka;ang pinakamasaya ay pa rin ang mga kumpanya ng materyal na silikon, at ang mga pinuno ay kikita ng pinakamaraming kita.
Sa kasalukuyan, ang kapasidad sa pagpopondo ng mga kumpanyang photovoltaic ay lubos na pinahusay, ngunit ang mabilis na pag-unlad ng teknolohiya ay humantong sa pinabilis na pagbaba ng halaga ng asset.Sa kontekstong ito, ang vertical integration ay isang double-edged sword, lalo na sa dalawang link kung saan ang mga baterya at silikon na materyales ay labis na namuhunan.Ang pakikipagtulungan ay isang magandang paraan.
Sa muling pagsasaayos ng mga kita sa industriya at pagdagsa ng mga bagong manlalaro, ang mapagkumpitensyang tanawin ng industriya ng photovoltaic sa 2022 ay magkakaroon din ng malalaking variable.
Pinasigla ng mga layuning dual-carbon, parami nang parami ang mga bagong kalahok na namumuhunan sa pagmamanupaktura ng photovoltaic, na nagdudulot ng malalaking hamon sa mga tradisyunal na kumpanyang photovoltaic at maaaring humantong sa mga pangunahing pagbabago sa istrukturang pang-industriya.
Ito ang unang pagkakataon sa kasaysayan na ang cross-border capital ay pumasok sa photovoltaic manufacturing sa napakalaking sukat.Ang mga bagong kalahok ay laging may late starter advantage, at ang mga lumang manlalaro na walang pangunahing competitiveness ay malamang na madaling maalis ng mga bagong dating na may mayaman na kayamanan.
4、Ang distributed power station ay hindi na pansuportang papel
Ang power station ay ang downstream link ng photovoltaics.Sa 2022, ang naka-install na istraktura ng kapasidad ng power station ay magpapakita rin ng mga bagong feature.
Ang mga photovoltaic power plant ay maaaring halos nahahati sa dalawang uri: sentralisado at distributed.Ang huli ay nahahati sa pang-industriya at komersyal at gamit sa bahay.Nakikinabang mula sa stimulus ng patakaran at patakaran ng pag-subsidize ng 3 sentimo kada kilowatt-hour ng kuryente, ang kapasidad ng naka-install na gumagamit ay tumaas;habang ang sentralisadong naka-install na kapasidad ay lumiit dahil sa pagtaas ng presyo, ang posibilidad ng distributed install capacity sa 2021 ay tatama sa mataas na rekord, at ang proporsyon ng kabuuang naka-install na kapasidad ay tataas din.Super sentralisado sa unang pagkakataon sa kasaysayan.
Mula Enero hanggang Oktubre 2021, ang naipamahagi na naka-install na kapasidad ay 19GW, na nagkakahalaga ng halos 65% ng kabuuang naka-install na kapasidad sa parehong panahon, kung saan ang paggamit ng sambahayan ay tumaas ng 106% taon-sa-taon sa 13.6GW, na siyang pangunahing pinagmumulan ng bagong naka-install na kapasidad.
Sa loob ng mahabang panahon, ang ibinahagi na merkado ng photovoltaic ay pangunahing binuo ng mga pribadong negosyo dahil sa pagkapira-piraso at maliit na sukat nito.Ang potensyal na naka-install na kapasidad ng distributed photovoltaic sa bansa ay lumampas sa 500GW.Gayunpaman, dahil sa hindi sapat na pag-unawa sa mga patakaran ng ilang lokal na pamahalaan at negosyo at kakulangan ng pangkalahatang pagpaplano, madalas na naganap ang kaguluhan sa mga aktwal na operasyon.Ayon sa istatistika mula sa China Photovoltaic Industry Association, ang sukat ng malalaking base project na may kabuuang kabuuang higit sa 60GW ay inihayag sa China, at ang kabuuang sukat ng deployment ng mga photovoltaic power plant sa 19 na probinsya (rehiyon at lungsod) ay humigit-kumulang 89.28 GW.
Batay dito, sa pagpapatong ng pababang mga inaasahan ng presyo ng chain ng industriya, hinuhulaan ng China Photovoltaic Industry Association na ang bagong naka-install na photovoltaic na kapasidad sa 2022 ay higit sa 75GW.
Oras ng post: Ene-06-2022